中評社北京12月8日電／據經濟參考報報道，伴隨國企估值重塑話題升溫，A股市場上以“中字頭”為代表的國企改革概念股近期表現持續活躍。截至12月7日記者發稿，Wind數據顯示，“央企”“國企”相關主題基金近一個月來業績表現十分亮眼，逾七成實現正收益。機構人士表示，在國企改革和創新驅動發展的背景下，改革紅利有望進入釋放期。其中，特別是創新型央企有望迎來價值重估的機遇。
近一個月來，納入Wind統計的44只國企主題相關基金產品逾六成取得了正收益。業績表現方面，南方基金、國泰基金、平安基金旗下富時中國國企開放共贏ETF產品收益率領先，分別為12．73％、12．05％、12．04％；主動型權益產品中，易方達國企改革、東吳國企改革、興業國企改革等也有不俗的業績表現，收益率均超6％。另外，22只央企概念基金產品（未合并A／C，下同）中，除國泰央企改革外，均在近一個月內取得了正收益。
收益普遍回暖之下，部分主題基金業績“欠佳”，產品分化顯著。截至記者發稿，仍有納入統計的16只產品近一月為負收益。其中，長盛國企改革主題、光大國企改革主題、華夏國企改革、農銀匯理國企改革、國泰央企改革收益率分別為－11．16％、－8．66％、－8．05％、－6．80％以及－3．94％。綜合年內業績表現來看，上述幾只基金中，長盛國企改革主題今年以來負收益率已達30％，其餘幾只產品負收益率也在20％左右。Wind數據顯示，以長盛國企改革為例，其三季度前十大重倉持股中，多只個股表現依舊低迷。其中，近一月來，川能動力跌超10％，西藏礦業跌近12％，天齊鋰業跌近16％，融捷股份則跌超16％。
興業證券分析指出，從公募基金配置比例來看，自2015年以來，主動偏股型公募基金對地方國企整體增配，配置比例由2015年二季度的12．5％抬升至2022年三季度的22．6％，超配比例也由－9．3％抬升至小幅增配2％，而對央企的配置比例目前仍相對較低。從行業布局方面看，公募基金對地方國企的重倉行業集中在食品飲料，對央企重倉行業主要為國防軍工、房地產和商貿零售。 |
